Xəzinədarlıq istiqrazlarının gəlirliliyinin kəskin düşməsi və dollarda satış dalğası alışları alovlandırdı: qızıl 3%-dən çox artaraq 4.500 dollara yaxınlaşır, qiymətli metallar geniş yüksəliş nümayiş etdirir

Qızıl bazarı çərşənbə günü (19-da) güclü geri dönüş nümayiş etdirdi, spot qızıl qısa müddət ərzində hər unsiyası $4,499,20 səviyyəsinə toxundu ki, bu son iki yarım aydan çox müddətdəki ən yüksək səviyyədir. UTC+4 saatı ilə saat 22:10-a olan məlumata əsasən, spot qızıl $4,487,91 səviyyəsindən alınıb-satılırdı və gündəlik 3,6% artmışdı. ABŞ-ın dekabr ayı üzrə qızıl fyuçersləri 2,8% artaraq hər unsiyası $4,545,30 səviyyəsindən bağlandı.

Yüksəlişin əsas hərəkətverici qüvvəsi ABŞ Xəzinədarlığının uzunmüddətli dövlət istiqrazları üzrə likvidlik dəstəyi verən repo əməliyyatlarının həcmini genişləndirəcəyi barədə bəyanatı oldu. Bazar bu addımı uzunmüddətli xəzinədarlıq istiqrazlarına tələbi dəstəkləyən bir hərəkət kimi qiymətləndirdi və bu, uzunmüddətli ABŞ xəzinədarlıq istiqrazlarının gəlirliliyinin yüksək səviyyələrdən kəskin şəkildə aşağı düşməsinə səbəb oldu. Eyni zamanda, ABŞ dollar indeksi zəiflədi və bu ikiqat dəstək qızıl saxlamağın imkan xərcini azaldaraq qiymətli metallar üzrə impulslu alışları işə saldı.

Yüksəliş yalnız qızılla məhdudlaşmadı. Gümüş, platin və palladium da qiymətdə artım göstərdi ki, bu da kapitalın təkcə bir aktivə yönəlmədiyini, əksinə daha geniş qiymətli metallar sektoruna geri qayıtmağa başladığını göstərir.

Uzunmüddətli xəzinədarlıq istiqrazlarının gəlirliliyinin aşağı düşməsi qızılın cəlbediciliyini artırır

Qızıl faiz gəliri yaratmır, bu da bazar faiz dərəcələrindəki və real faiz dərəcələrindəki dəyişiklikləri qızıl qiymətlərinin xüsusilə mühüm hərəkətverici qüvvəsinə çevirir. Xəzinədarlıq istiqrazlarının gəlirliliyi artdıqda, istiqrazlar kimi sabit gəlirli aktivlərdən əldə edilə bilən gəlir artır ki, bu da qızılın nisbi cəlbediciliyini azalda bilər. Əksinə, gəlirlilik aşağı düşdükdə qızıl saxlamağın imkan xərci azalır.

ABŞ Xəzinədarlığının uzunmüddətli istiqrazlar üzrə likvidlik dəstəyi verən repo əməliyyatlarının həcmini ikiqat artırmaq qərarı bazar üçün gözlənilməz oldu. Bəyanatdan sonra 30 illik ABŞ xəzinədarlıq istiqrazının gəlirliliyi çoxillik ən yüksək səviyyələrə yaxın olan həddən kəskin şəkildə aşağı düşdü və bu, qızıl qiymətlərinə birbaşa dəstək verdi.

Xəzinədarlığın bəyanatı qızıl üçün son dərəcə müsbət idi. Uzunmüddətli xəzinədarlıq istiqrazlarının gəlirliliyinin aşağı düşməsi ABŞ dollarını daha da zəiflədə bilər və hər iki faktor qızılın investorlar üçün cəlbediciliyini artıracaq.

Dollar indeksi 0,8% aşağı düşərək beynəlxalq tələbi artırır

Aşağı gəlirlilikdən əlavə, ABŞ dollarının kəskin şəkildə ucuzlaşması qızılın sürətli artımının digər əsas hərəkətverici qüvvəsi oldu.

ICE ABŞ Dollar İndeksi çərşənbə günü təxminən 0,8% aşağı düşdü, bu da dollarla ifadə olunan qızılı digər valyutalara malik olan xarici investorlar üçün nisbətən ucuzlaşdıraraq beynəlxalq tələbi artırdı. Qızıl və dollar tez-tez tərs əlaqə nümayiş etdirir: dollar zəiflədikdə qızıl daha çox kapital cəlb etmə meylində olur, dollar möhkəmləndikdə isə bu, qızıl qiymətlərinə mənfi təsir göstərə bilər.

Qızılın psixoloji cəhətdən mühüm olan $4,500 səviyyəsinə sürətlə yaxınlaşması, bazarın iki əsas makro mövzunu - gəlirliliyin aşağı düşməsi və dollarin zəifləməsini - eyni zamanda qiymətləndirdiyini əks etdirir.

Bazarlar sabit faiz dərəcələrinə mərc etdikcə FED-in siyasət gözləntiləri dəyişir

Bazarlar həmçinin Federal Ehtiyat Sisteminin son iclas protokolunu və son iqtisadi məlumatları qiymətləndirməyə davam edir.

FED-in iyul ayı iclas protokolu göstərdi ki, bəzi rəsmilər inflyasiya ilə bağlı yüksək narahatlıq nümayiş etdirməkdə davam edir və hətta inflyasiya mərkəzi bankın 2% hədəfinə qayıtmasa, əlavə faiz dərəcəsi artımının zəruri ola biləcəyinə inanırlar. Bununla belə, ABŞ-da son dövrdə məşğulluq və digər iqtisadi göstəricilərin zəifləməsi bazarın yaxın müddətdə əlavə faiz artımı gözləntilərini əhəmiyyətli dərəcədə azaltmışdır.

CME FedWatch alətinə əsasən, bazarlar hazırda Federal Ehtiyat Sisteminin sentyabr iclasında faiz dərəcələrini dəyişməz saxlaması ehtimalını təxminən 65% olaraq qiymətləndirir. Bu, investorların proqnozu yenidən qiymətləndirdiyini göstərir: əgər iqtisadi artım zəifləyər və enerji xərcləri artarsa, lakin FED əlavə aqressiv sərtləşdirmədən çəkinərsə, real faiz dərəcələri aşağı düşə bilər - bu isə ümumilikdə qızıl kimi gəlirsiz aktivləri dəstəkləyən bir mühitdir.

TD Securities bildirib ki, Xəzinədarlığın likvidlik dəstəyi verən repo əməliyyatlarının həcmini genişləndirməsi qiymətli metallar bazarına faktiki olaraq yeni bir impuls verir. Son dövrdə qızıla investisiya axınları zəifləsə də, əgər bazarlar real faiz dərəcələrinin aşağı düşməsini və artan staqflyasiya risklərini daha çox qiymətləndirməyə başlasa, vəsaitlər sürətlə geri qayıda bilər.

100 günlük hərəkətli ortalamanı texniki cəhətdən aşması $4.500-ü yaxın müddət üçün əsas səviyyəyə çevirir

Texniki analiz baxımından, spot qızıl çərşənbə günü $4,381 səviyyəsinə yaxın olan 100 günlük hərəkətli ortalamasını yuxarı istiqamətdə keçdi ki, bu da qiymət strukturunda əhəmiyyətli yaxşılaşmaya işarə edir.

100 günlük hərəkətli ortalama ümumiyyətlə ortamüddətli trendlər üçün mühüm istinad səviyyəsi kimi qəbul edilir. Qızıl bu ortalamanın üzərində uğurla dayana bildikdə, texniki alışlar arta bilər və bu, daha çox trend izləyən treyderi uzun mövqe açmağa cəlb edə bilər. Əgər qiymətlər $4.381-in üzərində möhkəm qalsa, qızıl yenidən $4.500 psixoloji həddini test edə - və hətta ona çağırış edə - bilər.

Yaxın müddətdə bazarın izləyəcəyi əsas səviyyələrə aşağıdakılar daxildir:

• $4.500: Əsas psixoloji müqavimət səviyyəsi və bazar əhval-ruhiyyəsi həddi

• $4.545 ətrafı: Qızıl fyuçerslərinin yüksək bağlanış zonası və yüksəliş tərəfdarları üçün potensial hədəf

• $4.381: Qısa-ortamüddətli əsas texniki dəstək rolunu oynayan 100 günlük hərəkətli ortalama

• ABŞ Dollar İndeksi və 30 illik xəzinədarlıq istiqrazının gəlirliliyi: Qızılın qiymət impulsunu formalaşdırmaqda davam edəcək əsas dəyişənlər

Qiymətli metallar sektoru qızışdıqca gümüş, platin və palladium da sıçrayışlı artım göstərir

Yüksəliş qızıldan kənara da yayıldı, digər qiymətli metallar da güclü artım qeydə aldı:

• Spot gümüş təxminən 4% artaraq hər unsiyası $65,80-a çatdı

• Spot platin 5,1% sıçrayaraq hər unsiyası $1,800,02-yə çatdı

• Spot palladium 2,7% artaraq hər unsiyası $1,325,12-yə çatdı

Qızıl, gümüş, platin və palladiumdaki sinxron artım bazarın zəif dolları, aşağı istiqraz gəlirliliyini və yaxşılaşan likvidlik gözləntilərini yenidən qiymətləndirməsini əks etdirir.

Qızıl əsasən hedcinq tələbi, real faiz dərəcələrindəki hərəkətlər və mərkəzi bankların alışları ilə dəstəklənir. Gümüş və platin isə qiymətli metal xüsusiyyətlərinə əlavə olaraq sənaye tələbi mövqesini də daşıyır. Buna görə də, əgər dollar zəifləməyə davam etsə və faiz dərəcəsi təzyiqi daha da yumşalsa, daha geniş qiymətli metallar sektorunda yüksək volatillik və aktiv ticarət marağı davam edə bilər.

Növbəti izlənəcək faktorlar: gəlirlilik, dollar, FED və inflyasiya göstəriciləri

Qızılın $4.500 səviyyəsini qəti şəkildə yuxarı keçib-keçməyəcəyi bir sıra əsas faktorlardan asılı olacaq:

1. Uzunmüddətli ABŞ xəzinədarlıq istiqrazlarının gəlirliliyinin aşağı düşməyə davam edib-etməyəcəyi

Əgər gəlirlilik aşağı düşməyə davam etsə, qızıl saxlamağın imkan xərci azalacaq və bu, qiymətin daha da möhkəmlənməsini dəstəkləyəcək.

2. ABŞ dollarının daha da zəifləyib-zəifləməyəcəyi

Daha zəif dollar xarici alışları həvəsləndirə və dollarla ifadə olunan qızıl qiymətlərini dəstəkləyə bilər.

3. Yumşaq pul siyasəti aparan Federal Ehtiyat Sistemi gözləntilərinin davam edib-etməyəcəyi

Əgər bazarlar faiz dərəcələrinin dəyişməz qalacağını gözləməkdə davam etsə - və ya gələcək faiz dərəcəsi azalmalarını qiymətləndirməyə başlasa - qızıl əlavə dəstək əldə edə bilər.

4. İnflyasiya və enerji qiymətlərindəki inkişaflar

Əgər inflyasiya yenidən sürətlənərsə və FED-i daha sərt pul siyasəti mövqeyi tutmağa məcbur etsə, gəlirlilik və dollar arta bilər ki, bu da qızıla mənfi təsir göstərə bilər.

Ümumilikdə, qızılın kəskin yüksəlişi göstərir ki, faiz dərəcələri və ABŞ dolları qiymətli metallar üçün ən həssas qısamüddətli hərəkətverici qüvvələr olaraq qalır. Yaxşılaşan likvidlik gözləntiləri, aşağı düşən real faiz dərəcələri və hedcinq tələbi 100 günlük hərəkətli ortalamanın üzərində texniki sərhədi aşma ilə üst-üstə düşdükdə, yüksəliş impulsu sürətlə arta bilər.

Qızıl və qiymətli metallarla ticarət etmək istəyirsiniz? Bitgetdə fərq müqavilələri (CFD) imkanlarını araşdırın

Qızıl, gümüş və digər qiymətli metallar faiz dərəcəsi qərarları, inflyasiya göstəriciləri, valyuta hərəkətləri və geosiyasi inkişaflar ətrafında tez-tez əhəmiyyətli qiymət volatilliyi yaşayır. Həm yüksəliş, həm də düşüş bazar imkanlarını dəyərləndirmək istəyən treyderlər öz bazar proqnozlarına əsaslanan strategiyalar qurarkən Bitget platformasında fərq müqavilələri ilə bağlı məhsul və funksiyaları araşdıra bilərlər.

İstər qızılın $4.500-ü keçdikdən sonra impulsun davam edəcəyini izləyin, istərsə də ABŞ dollarının və xəzinədarlıq istiqrazlarının gəlirliliyinin sıçrayışından yaranacaq potensial geriləmə risklərini nəzarətdə saxlayın, düzgün risk idarəçiliyi tətbiq etmək, zərəri dayandır sifarişlərindən istifadə etmək və leverec ilə ticarətin risklərini diqqətlə qiymətləndirmək vacibdir.

Ziyarət edin Bitget bu gün araşdırmaq üçün qızıl CFD imkanlarından və qlobal bazar volatilliyi ilə ticarətdən yararlanın