Erste Erfolge: Eine kurze Analyse des KiloEX-Mechanismus und seiner Perspektiven

Wird die größte Perp DEX der Zukunft auf opBNB sein?

Autor: CapitalismLab

opBNB ist im Mainnet gestartet, aber seit der Veröffentlichung fehlen noch seriöse Projekte. Kürzlich wurde KiloEX, ein von Binance Labs unterstütztes Projekt, ebenfalls auf opBNB gelauncht und hat ein offenes Airdrop- und Punkteverdien-System für den Handel eingeführt.

Wird die größte Perp DEX der Zukunft auf opBNB sein? Die Antwort ist: Es ist möglich.

In diesem Thread werden die Vorteile und das Potenzial von opBNB im Perp DEX-Bereich sowie die Mechanismen und Aussichten von KiloEX analysiert.

Was zeichnet opBNB aus? Es ist schnell, die Gebühren sind niedrig, und aufgrund der Eigenschaften von BNB werden die Gebühren im Vergleich zu ETH-basierten L2 langfristig weiterhin im Vorteil bleiben. Daher ist der Perpetual Contract-Handel, der häufige Transaktionen und schnelle Reaktionszeiten erfordert, eines der am besten geeigneten Produkte für opBNB.

KiloEX selbst ist eine Perp DEX mit Orakel-Preisbildung, ähnlich wie GMX, mit folgenden Kerninnovationen:

1. Integrierte, gehedgte Stablecoin-neutrale LP
2. Copy Trading
3. Tokenomics, die sich an modernen Mechanismen orientieren

Im Vergleich zu den aktuellen Mainstream-Perp DEXs ist die LP mit automatischem Hedging für Zinsjäger benutzerfreundlicher, während Copy Trading für Trader attraktiver ist.

GMX V1/V2 verwendet LPs, die aus Nicht-Stablecoins und Stablecoins bestehen. Dies erhöht die Systemsicherheit, aber auch die Einstiegshürde für LPs. Glücklicherweise ist das GMX-Ökosystem sehr lebendig und bietet viele Lego-Produkte, die Hebelwirkung oder neutrale Strategien ermöglichen.

Für neue Projekte ist es jedoch eine Herausforderung, Sicherheit und niedrige Einstiegshürden auszubalancieren. In der Vergangenheit gab es Fälle, in denen reine Stablecoin-LPs zu großen Verlusten führten, wenn Trader während eines Bullenmarktes mit Long-Positionen hohe Gewinne erzielten und die LPs stark verloren.

KiloEX bietet eine integrierte Hedging-Strategie und Vault-Produkte, die LP-Nutzer beim Hedging des Trader-PNL unterstützen. So können Nutzer als LPs nur USDT einzahlen und gleichzeitig das Risiko minimieren.

KiloEX wird sich beim Wachstum auch auf das Provisionssystem und den Aufbau von Copy Trading konzentrieren. Dieses Geschäftsmodell hat sich bei CEXs als recht erfolgreich erwiesen, und selbst Binance fördert derzeit aktiv Copy Trading.

Der Vorteil von On-Chain Copy Trading liegt in der hohen Transparenz, wodurch es kaum Raum für Betrug oder Absprachen mit Börsen gibt. Darüber hinaus bietet KiloEX im Vergleich zu Binance, das maximal 25-fachen Hebel anbietet, einen Hebel von bis zu 100x. Das verschafft KiloEX einen gewissen Differenzierungsvorteil und kann die Bedürfnisse von Binance-Nutzern erfüllen, die nach mehr Hebel suchen, und so Retail-Trader aus dem Binance-Ökosystem anziehen.

Bezüglich der aktuellen Punkteverdien-Aktion für den Handel siehe das offizielle Gitbook.

Es gibt fünf Bereiche:

1. Tägliches Einloggen für Punkte
2. Handel, basierend auf Handelsvolumen
3. LP-Einlagen, basierend auf Betrag
4. Empfehlungsprovisionen
5. OATs aus Sonderaktionen

Abgesehen von den zukünftigen Airdrop-Erwartungen wurde kürzlich auch ein Cash-Trading-Wettbewerb gestartet.

Wie groß ist das Potenzial von KiloEX? Obwohl die BNB Chain in letzter Zeit wenig Aufmerksamkeit erhalten hat, konnte beispielsweise Apollox, eine von Binance Labs unterstützte Perp DEX auf BSC, beim Handelsvolumen zeitweise den Spitzenplatz erreichen. Neben der starken Produktqualität von APX ist auch die große Zahl an aktiven Tradern auf der BNB Chain ein Grund, da diese Chain eng mit CEXs verbunden ist.

Die Gas Fees und die Latenz von BSC sind im Vergleich zu Arbitrum und anderen L2s noch etwas höher, aber das Nutzererlebnis auf opBNB ist inzwischen vergleichbar oder sogar besser. Daher ist es durchaus möglich, dass die Perp DEX mit dem höchsten Handelsvolumen in Zukunft auf opBNB entsteht.

Wenn vor einem Jahr jemand gesagt hätte, dass die Perp DEX auf der BNB Chain durch organisches Wachstum zur Nummer eins werden könnte, hätte das wohl kaum jemand geglaubt – aber so ist es gekommen. In der letzten Bullenphase sind viele neue Nutzer über Binance in das Krypto-Ökosystem eingestiegen und über BSC in die On-Chain-Welt gelangt. In der nächsten Welle könnte opBNB von ähnlichen Vorteilen profitieren, da das Wachstumspotenzial der On-Chain-Nutzer im Vergleich zu den Börsen noch groß ist.

Natürlich ist es möglich, dass opBNB keinen eigenen Token herausgibt und daher die Vorteile begrenzt sind. Was, wenn es doch nicht klappt? KiloEX hat sich frühzeitig mit L2 Manta Network verbunden. Manta setzt vor allem auf die Bindung an $TIA. Sollte Manta KiloEX künftig ähnlich stark unterstützen wie OP das bei SNX tut, eröffnet sich ein weiteres Potenzialfeld.

Fazit:

• KiloEX ist eine von Binance Labs unterstützte Perp DEX, die zuerst auf opBNB gestartet ist und bereits Airdrop-Aktionen anbietet
• KiloEX setzt auf automatisches Hedging für LPs und benutzerfreundliche Features wie Copy Trading
• opBNB hat das Potenzial, die Perp DEX mit dem höchsten Handelsvolumen der Zukunft hervorzubringen