El oro al contado cayó alrededor de 15 dólares en el corto plazo, tocando un mínimo de 4.122 dólares por onza.

El dólar neozelandés retrocedió durante la sesión europea del jueves, devolviendo las ganancias previas a medida que el sentimiento del mercado se debilitó y cayó frente al dólar estadounidense. El aumento de la tensión en Medio Oriente impulsó el precio del petróleo, lo que a su vez elevó los rendimientos de los bonos estadounidenses y limitó la caída adicional del dólar después de una debilidad en la sesión asiática. Los ataques de los hutíes de Yemen a un aeropuerto en Arabia Saudita provocaron una subida en el precio del petróleo. Ante el temor de nuevos ataques a las instalaciones petroleras de Arabia Saudita y la creciente preocupación por la oferta limitada, el precio del Brent ascendió hasta cerca de 102 dólares por barril. El alza del crudo también llevó a una subida en los rendimientos de los bonos estadounidenses, ya que el mercado considera que los altos precios energéticos obligarán a los bancos centrales a endurecer la política monetaria. Esto compensó la debilidad momentánea del dólar tras la publicación de las actas de la reunión de septiembre de la Reserva Federal. Las actas muestran que la Fed sigue preocupada por la inflación, pero no cambiaron la expectativa del mercado de que mantendrá las tasas de interés sin cambios en octubre.

El precio base de electricidad para entrega al día siguiente en Alemania cayó un 41,2%, hasta 85 euros por megavatio hora.

(1) El gobernador del Banco Central de Francia, Villeroy de Galhau, afirmó que el impacto geopolítico generado por la crisis en Medio Oriente está afectando a todas las economías, incluso a aquellos países con situaciones fiscales públicas más sólidas. (2) Como miembro del consejo del Banco Central Europeo, al referirse a la influencia de la inflación sobre los rendimientos globales de los bonos, no mencionó de manera directa las dificultades actuales que enfrenta Francia. (3) Villeroy comentó: “Observamos una fuerte correlación entre el precio del petróleo y las tasas de interés tanto a largo plazo en Estados Unidos como en Europa. Este aumento de las tasas afecta a todos los países, independientemente de su situación fiscal. De hecho, algunos países con finanzas públicas muy fuertes también se ven afectados, al igual que los países con finanzas más débiles”. (4) Francia actualmente está bajo la estrecha observación de los inversores. El país se esfuerza por aprobar el presupuesto y reducir su gran déficit fiscal, y la turbulencia asociada recuerda a la crisis de deuda de la eurozona. (5) Más temprano el jueves, el ministro de finanzas francés, Le Maire, aseguró que no existe dificultad en la venta de bonos soberanos franceses. (6) Villeroy también señaló que el aumento del precio de consumo provocado por el impacto en los precios del gas y el petróleo no se ha extendido significativamente a otros sectores.

Los estrategas de Deutsche Bank señalaron: “La ampliación de los diferenciales de bonos y el renovado temor a la inflación provocaron un día difícil para los activos de riesgo.” El desempeño del mercado europeo fue especialmente notable, con el índice STOXX 600 cayendo un 1,00%, poniendo fin a tres días consecutivos de alzas; el CAC 40 de Francia descendió un 1,22%, y el FTSE MIB de Italia cayó un 2,51%. Entre ellos, las acciones bancarias europeas retrocedieron un 3,38%, siendo el sector con mayor pérdida. “Esta debilidad también se extendió al mercado estadounidense, donde el S&P 500 retrocedió un 0,22%, bajando desde el máximo histórico alcanzado el día anterior. Aunque la caída del índice se redujo a medida que avanzaba la jornada, dentro del mercado las presiones persistieron, ya que cerca de tres cuartas partes de los componentes terminaron en rojo, con los sectores industriales y de materiales bajando un 2,14% y un 1,53% respectivamente, y los sectores cíclicos mostrando particular debilidad. Las acciones tecnológicas resistieron relativamente mejor, limitando las caídas del Nasdaq y los ‘Siete Gigantes Tecnológicos’, que retrocedieron un 0,22% y un 0,20% respectivamente. Sin embargo, el índice de empresas de pequeña capitalización Russell 2000 cayó un 1,31%, alcanzando su mínimo en cuatro meses.”