"Bears besar" Burry telah bertindak: 1.1 miliar posisi short menargetkan dua raksasa AI!

Investor "Big Short" Michael Burry telah mendukung peringatannya tentang gelembung pasar dengan dana besar.

Berdasarkan dokumen regulasi kuartalan yang dirilis pada hari Senin hingga 30 September, Scion Asset Management milik Burry melakukan taruhan besar terhadap Nvidia (NVDA) dan Palantir Technologies (PLTR) melalui opsi jual (kontrak yang menghasilkan keuntungan saat harga saham turun).

Scion mengungkapkan, mereka memegang opsi jual yang setara dengan 1 juta saham Nvidia, senilai sekitar 186.6 juta dolar AS; sekaligus memegang opsi jual yang setara dengan 5 juta saham Palantir, senilai sekitar 912 juta dolar AS.

Dokumen ini hanya mencerminkan aktivitas perdagangan kuartal lalu, sehingga posisi saat ini Scion mungkin berbeda dari yang diungkapkan.

Latar belakang taruhan Burry kali ini adalah kegilaan investor terhadap kecerdasan buatan (AI). Sebagai raksasa chip AI dan perusahaan pertama di dunia dengan kapitalisasi pasar mencapai 5 triliun dolar AS, harga saham Nvidia telah naik 54% tahun ini, melanjutkan tren kenaikan tiga tahun yang didorong oleh lonjakan permintaan perangkat keras AI. Saham ini ditutup naik 2,2% pada hari Senin. Sementara itu, berkat demam AI dan peningkatan belanja pertahanan, harga saham perusahaan analitik data AI Palantir telah melonjak 174% tahun ini. Saham ini ditutup naik 3,4% pada hari Senin, namun turun 4,3% dalam perdagangan setelah rilis laporan keuangan.

Pada kuartal sebelumnya, Scion tidak memiliki posisi di kedua perusahaan ini, yang menunjukkan adanya perubahan strategi dalam portofolio Burry.

Beberapa hari sebelum dokumen posisi ini dirilis, Burry juga memecah keheningan lebih dari dua tahun di platform sosial X dengan memposting pesan peringatan, kemudian membagikan beberapa grafik untuk membuktikan pandangannya bahwa sektor teknologi sedang membangun gelembung.

Pada saat itu, ia menulis dalam postingannya, "Kadang-kadang, kita bisa melihat gelembung. Kadang-kadang, kita bisa mengambil tindakan terhadapnya. Tapi kadang-kadang, satu-satunya strategi menang adalah tidak ikut serta."

Di platform sosial Stocktwits, hingga Selasa pagi, sentimen investor ritel terhadap Nvidia telah menurun dari "sangat bullish" sehari sebelumnya menjadi "bullish". Meskipun volume diskusi tentang Nvidia dalam 24 jam terakhir menurun, namun masih berada di "tingkat tinggi". Di sisi lain, hingga Selasa pagi, sentimen investor ritel terhadap Palantir tetap "sangat bullish", dengan tingkat diskusi meningkat ke "sangat tinggi".

Burry menjadi terkenal karena berhasil memprediksi dan mendapatkan keuntungan dari kejatuhan pasar properti AS pada tahun 2008. Taruhan besarnya terhadap gelembung properti saat itu diabadikan dalam buku dan film "The Big Short".

Pengungkapan posisi Scion kali ini terjadi di tengah perdebatan yang semakin sengit di pasar tentang apakah "demam AI telah mendorong valuasi pasar saham ke wilayah gelembung"—saat ini indeks S&P 500 (SPX) dan Nasdaq 100 (NDX) telah mencapai rekor tertinggi sepanjang masa.

Meskipun Burry bearish terhadap Nvidia dan Palantir, ia mengambil strategi opsi beli pada perusahaan jasa ladang minyak Halliburton (HAL) dan raksasa farmasi Pfizer (PFE).

Scion juga memegang saham produsen pakaian olahraga Lululemon (LULU), produsen instrumen ilmiah Bruker (BRKR), perusahaan asuransi kesehatan Molina Healthcare (MOH), serta lembaga pinjaman SLM Corporation (SLM).

Hingga akhir September, Scion memiliki total 8 posisi investasi, turun dari 15 posisi pada akhir Juni. Berdasarkan dokumen regulasi terbaru, hingga Maret, aset yang dikelola perusahaan ini sekitar 155 juta dolar AS.