Szukasz akcji wzrostowych? 3 powody, dla których Analog Devices (ADI) to solidny wybór

Akcje wzrostowe są atrakcyjne dla wielu inwestorów, ponieważ ponadprzeciętny wzrost finansowy sprawia, że te akcje łatwo przyciągają uwagę rynku i generują wyjątkowe zwroty. Jednak znalezienie świetnej akcji wzrostowej nie jest łatwe.

Oprócz zmienności, akcje te z samej swojej natury niosą ze sobą ponadprzeciętne ryzyko. Można również ponieść stratę na akcji, której historia wzrostu faktycznie już się skończyła lub zbliża się do końca.

Jednak dzięki Zacks Growth Style Score (część systemu Zacks Style Scores), który analizuje rzeczywiste perspektywy wzrostu firmy, wykraczając poza tradycyjne cechy wzrostowe, bardzo łatwo jest znaleźć nowoczesne akcje wzrostowe.

Nasz autorski system obecnie rekomenduje Analog Devices (ADI) jako jedną z takich akcji. Firma ta nie tylko posiada korzystny Growth Score, ale także zajmuje najwyższą pozycję w rankingu Zacks.

Badania pokazują, że akcje posiadające najlepsze cechy wzrostowe konsekwentnie przewyższają rynek. Zwroty są jeszcze lepsze w przypadku akcji, które łączą Growth Score na poziomie A lub B z Zacks Rank #1 (Strong Buy) lub 2 (Buy).

Oto trzy najważniejsze czynniki, które obecnie czynią akcje tego producenta półprzewodników doskonałym wyborem wzrostowym.

Wzrost zysków

Wzrost zysków jest prawdopodobnie najważniejszym czynnikiem, ponieważ akcje wykazujące wyjątkowo szybki wzrost zysków zwykle przyciągają uwagę większości inwestorów. Dla inwestorów wzrostowych dwucyfrowy wzrost zysków jest zdecydowanie preferowany i często oznacza silne perspektywy (oraz wzrost cen akcji) rozważanej firmy.

Podczas gdy historyczna stopa wzrostu EPS dla Analog Devices wynosi 1%, inwestorzy powinni faktycznie skupić się na prognozowanym wzroście. Oczekuje się, że EPS firmy wzrośnie w tym roku o 39,9%, co znacznie przewyższa średnią branżową, która zakłada wzrost EPS o 25,1%.

Wzrost przepływów pieniężnych

Chociaż gotówka jest krwią życia każdej firmy, ponadprzeciętny wzrost przepływów pieniężnych jest ważniejszy i bardziej korzystny dla firm zorientowanych na wzrost niż dla dojrzałych przedsiębiorstw. Wynika to z faktu, że wzrost przepływów pieniężnych umożliwia tym firmom rozwijanie działalności bez konieczności korzystania z kosztownych zewnętrznych źródeł finansowania.

Obecnie rok do roku wzrost przepływów pieniężnych dla Analog Devices wynosi 11%, co jest wyższym wynikiem niż u wielu konkurentów. W rzeczywistości wskaźnik ten porównuje się do średniej branżowej wynoszącej -20,8%.

Chociaż inwestorzy powinni rozważyć obecny wzrost przepływów pieniężnych, warto również spojrzeć na historyczną stopę, aby właściwie ocenić aktualny wynik. Roczna stopa wzrostu przepływów pieniężnych firmy wyniosła w ciągu ostatnich 3-5 lat 17,3% wobec średniej branżowej wynoszącej 4%.

Obiecujące rewizje prognoz zysków

Wyższość akcji pod względem wyżej wymienionych parametrów można dodatkowo potwierdzić, analizując trend rewizji prognoz zysków. Pozytywny trend jest tu oczywiście korzystny. Badania empiryczne pokazują, że istnieje silna korelacja między trendami rewizji prognoz zysków a ruchami cen akcji w krótkim terminie.

Obecne prognozy zysków na ten rok dla Analog Devices są podnoszone. Konsensus Zacks dla bieżącego roku wzrósł w ciągu ostatniego miesiąca o 9,9%.

Podsumowanie

Podczas gdy ogólne rewizje prognoz zysków uczyniły z Analog Devices akcję z Zacks Rank #1, spółka uzyskała Growth Score na poziomie B, biorąc pod uwagę szereg czynników, w tym te omówione powyżej.

To połączenie wskazuje, że Analog Devices może być potencjalnym liderem oraz solidnym wyborem dla inwestorów wzrostowych.