Wystąpienie Walsha i dane z amerykańskiego rynku pracy wywołały eksplozję na rynku złota w tym tygodniu! Najnowsza ankieta Kitco: Wall Street zdecydowanie byczo nastawiona do perspektyw cen złota na przyszły tydzień

Znany złoto portal informacyjny Kitco w czwartek (2 lipca) napisał, że w skróconym tygodniu z okazji amerykańskich świąt ceny złota rosły dzięki słabym danym z rynku pracy, ochłodzeniu oczekiwań na jastrzębią postawę Fed oraz osłabieniu dolara. Złoto zdecydowanie odbiło się od kluczowego wsparcia na poziomie 4000 dolarów za uncję, powracając powyżej 4100 dolarów za uncję.

(Źródło zrzutu ekranu: Kitco)

Na początku tygodnia spotowe złoto otwarło się na poziomie 4079,50 dolarów za uncję, lecz impet wzrostowy szybko wygasł w poniedziałek i wtorek, a cena złota spadła w okolice kluczowego wsparcia 4000 dolarów za uncję. Majowe dane JOLTS z USA wykazały niewielkie zmiany – liczba wakatów wyniosła 7,6 mln, a zatrudnienia 5,2 mln; czerwcowy ISM Manufacturing PMI utrzymał się w obszarze ekspansji na poziomie 53,3%, przez co rynek nadal zastanawia się, czy Fed ma miejsce na utrzymanie jastrzębiej polityki.

Złoto we wtorek osiągnęło najniższy poziom w tygodniu – 3941,87 dolarów za uncję, po czym popyt ze strony kupujących ponownie wsparł odbicie cen.

W środę impet wzrostowy zaczął powracać. ADP ogłosiło, że amerykańskie prywatne firmy w czerwcu utworzyły 98 tys. miejsc pracy, a szef Fed, Kevin Warsh, stwierdził, że ryzyko inflacji nieco się złagodziło, lecz nie dał jednoznacznych wskazówek co do kolejnej polityki stóp procentowych. W efekcie traderzy zredukowali krótkoterminowe oczekiwania na podwyżki stóp, złoto powróciło powyżej 4100 dolarów za uncję, a przed publikacją danych o zatrudnieniu zaczęły się przygotowania.

Czwartkowe dane zatrudnienia stały się najważniejszym katalizatorem tygodnia: w czerwcu tylko 57 tys. nowych miejsc pracy, znacznie poniżej oczekiwań, a stopa bezrobocia utrzymała się na poziomie około 4,2%. Słabe dane spowodowały spadek dolara, obniżenie rentowności amerykańskich obligacji i dalszy wzrost ceny złota, ustanawiając nowy tygodniowy szczyt na poziomie 4143,60 dolarów za uncję.

W przeddzień amerykańskiego Dnia Niepodległości, cena spotowego złota stabilizuje się w okolicach 4120 dolarów za uncję, kończąc wielotygodniową serię spadków i notując najmocniejsze tygodniowe wyniki od końca maja.

(Źródło zrzutu ekranu: Kitco)

Najnowsza tygodniowa ankieta Kitco dotycząca złota pokazuje, że po powrocie ceny na poziom powyżej 4100 dolarów za uncję zarówno Wall Street, jak i zwykli inwestorzy ponownie przyjmują optymistyczne nastawienie.

Colin Cieszynski, główny strateg SIA Wealth Management, stwierdził, że jest pozytywnie nastawiony do krótkoterminowej perspektywy złota. Uważa, że choć przez ostatnie trzy miesiące złoto było pod presją spadkową, obecnie stabilizuje się. Mimo lekkiego spadku napięć w regionie Bliskiego Wschodu, które generują presję na metale szlachetne, złagodzenie oczekiwań podwyżek stóp, spadki cen energii oraz słabe dane z rynku pracy wspólnie powodują korektę dolara, tworząc warunki do odbicia złota.

Prezes Adrian Day Asset Management, Adrian Day, oznajmił: „Cena złota wzrośnie.” Zwrócił uwagę, że najnowsze dane z gospodarki USA, spadek cen ropy (spowodowany tymczasowym zawieszeniem broni w Iranie) oraz wypowiedzi członków Fed osłabiły oczekiwania na podwyżki stóp, a banki centralne i Tether nadal kupują złoto.

Darin Newsom, starszy analityk rynku Barchart.com, również jest optymistyczny. Jego zdaniem, technicznie kontrakty terminowe na złoto w dziennych wykresach kumulują momentum wzrostowe, co może przyciągnąć więcej algorytmicznych zakupów. Wskazał także, że zmienność implikowana rośnie – obecnie wynosi około 23,7%, co jest niżej od marcowego szczytu 31,7%, lecz wyżej niż czerwcowe minimum 20,4%.

Newsom podkreślił, że obecnie rynek coraz trudniej interpretować za pomocą tradycyjnych narzędzi technicznych lub fundamentalnych, należy rozumieć zachowanie kapitału napędzanego przez algorytmy.

Rich Checkan, prezes Asset Strategies International, powiedział, że złoto znalazło wsparcie na psychologicznym poziomie 4000 dolarów za uncję i wciąż ma potencjał do wzrostu, a inwestorzy uważają ten poziom za dobrą okazję wejścia.

Kevin Grady, prezes Phoenix Futures and Options, przyjmuje jednak bardziej ostrożne podejście. Uważa, że wzrost po publikacji danych o zatrudnieniu był zbyt „algorytmiczny”, a wolumen był niski, nieco powyżej 100 tys. kontraktów. Przewiduje, że w krótkim terminie złoto może się wycofać, wsparcie na poziomie 4000 albo nawet 3900 dolarów za uncję może zostać przebite, a kolejny cel wsparcia to około 3750 dolarów.

Zaznaczył również, że przed świątecznym weekendem płynność rynku jest niska, ryzyko rośnie, a wielu traderów woli pozostać bez pozycji przed Dniem Niepodległości.

Wall Street silnie optymistyczne co do ceny złota w przyszłym tygodniu

W tym tygodniu w ankiecie Kitco dotyczącej złota udział wzięło 16 analityków. Po zakończeniu poprzedniej, czterotygodniowej serii spadków, zdecydowana większość respondentów z Wall Street przyjmuje optymistyczne nastawienie. 11 ekspertów (69%) przewiduje wzrost ceny złota w przyszłym tygodniu, tylko 2 (13%) spodziewa się spadku, a pozostałych 3 analityków (19%) oczekuje, że cena złota pozostanie w konsolidacji.

Jednocześnie w internetowym głosowaniu Kitco oddano 183 głosy. Dzięki mocnemu ruchowi cen, zwykli inwestorzy także ponownie są pozytywnie nastawieni.

Spośród indywidualnych traderów biorących udział w ankiecie 99 osób (54%) spodziewa się wzrostu ceny złota w przyszłym tygodniu, 45 (25%) przewiduje spadek, a 39 (21%) oczekuje, że złoto pozostanie w fazie konsolidacji.

(Źródło zrzutu ekranu: Kitco)