Finanz-Frühstück am 6. Mai: Waffenstillstandsabkommen zwischen USA und Iran bleibt bestehen, „Freiheitsplan“ ausgesetzt, Goldpreis erholt sich nach Tiefpunkt und testet 4600, US-Ölpreis fällt unter die Marke von 100

Huitong Net 6. Mai berichtet—— Am frühen asiatischen Morgen des 6. Mai (Ost-8-Zeit) handelt Spot-Gold bei etwa 4585 US-Dollar/Unze, der Goldpreis erholte sich am Dienstag leicht und könnte im Tagesverlauf erneut die Marke von 4600 US-Dollar/Unze testen. Das Waffenstillstandsabkommen zwischen den USA und dem Iran bleibt bestehen, Trump erklärte, dass der „Freedom Plan“ vorübergehend ausgesetzt wird. Gleichzeitig wird der Goldpreis durch Käufe bei Kursrückgängen gestützt; Ölpreise sind zurückgegangen, US-Rohöl fiel um über 2% und liegt wieder unter 100 US-Dollar/Fass.

Am Mittwoch (6. Mai Ost-8-Zeit) handelt Spot-Gold am frühen asiatischen Morgen bei etwa 4585 US-Dollar/Unze, der Goldpreis erholte sich am Dienstag leicht und könnte im Tagesverlauf erneut die Marke von 4600 US-Dollar/Unze testen. Das Waffenstillstandsabkommen zwischen den USA und dem Iran bleibt bestehen, Trump erklärte, dass der „Freedom Plan“ vorübergehend ausgesetzt wird. Gleichzeitig wird der Goldpreis durch Käufe bei Kursrückgängen gestützt; Ölpreise sind zurückgegangen, US-Rohöl fiel um über 2% und liegt wieder unter 100 US-Dollar/Fass.

Tagesaktuelle Schwerpunkte

Aktienmarkt

Die US-Aktienindizes S&P 500 und Nasdaq erreichten am Dienstag beide Rekordwerte zum Börsenschluss. Der S&P 500 stieg um 0,81% und schloss bei 7259,22 Punkten, der Nasdaq legte um 1,03% zu und schloss bei 25326,13 Punkten, der Dow Jones stieg um 0,73% auf 49298,25 Punkte.

Intel und andere KI-bezogene Aktien trieben den Markt: Intel sprang um 13% nach oben, da berichtet wurde, dass das Unternehmen mit Apple über Chipproduktion verhandelt; AMD stieg ebenfalls um 4%, und der Philadelphia Semiconductor Index kletterte um 4,2% auf ein Allzeithoch.

Das fortbestehende Waffenstillstandsabkommen zwischen den USA und dem Iran milderte geopolitische Bedenken, starke Quartalsberichte stärkten das Vertrauen der Anleger, alle 11 S&P-Sektoren verzeichneten Kursgewinne, angeführt von Rohstoffen und Informationstechnologie; die Daten zeigen, dass es im März in den USA 6,866 Millionen offene Stellen gab und der April-PMI für den Nichtproduktionssektor bei 53,6 lag – beides im Rahmen der Erwartungen. Aktien wie Archer-Daniels-Midland, DuPont und Pinterest legten zu, nachdem sie die Erwartungen übertroffen oder einen optimistischen Ausblick abgegeben hatten.

Goldmarkt

Der Goldpreis erholte sich am Dienstag, Spot-Gold stieg um 0,8% auf 4557,56 US-Dollar/Unze, US-Gold-Futures schlossen 0,8% höher bei 4568,50 US-Dollar – vor allem gestützt durch Käufe bei Kursrückgängen und fallende Ölpreise.



Der Markt bewertet weiterhin die fragile Waffenstillstandssituation im Nahen Osten – die Vereinigten Arabischen Emirate berichten von Raketen- und Drohnenangriffen durch den Iran, die Straße von Hormuz ist seit Ende Februar größtenteils gesperrt. Obwohl das Waffenstillstandsabkommen zwischen den USA und dem Iran Bestand hat, könnten die hohen Energiepreise die Inflation anheizen und die Lockerungszyklen der Zentralbanken verzögern, und hohe Zinsen schwächen üblicherweise die Attraktivität von ertragslosem Gold.

Analysten sagen, dass Gold-Bullen bedeutende fundamentale positive Nachrichten benötigen, um Vertrauen zurückzugewinnen, aber die Nachfrage zum Schutz vor Inflation und fortgesetzte Käufe der Zentralbanken haben größere Kursverluste verhindert. Die Märkte beobachten den US-Arbeitsmarktbericht später in dieser Woche, um Hinweise auf die zukünftige Fed-Politik zu bekommen.

Bei den anderen Edelmetallen stieg Spot-Silber um 0,4% auf 73,03 US-Dollar, Platin stieg um 1% auf 1963,30 US-Dollar, Palladium legte um 1,5% auf 1501,41 US-Dollar zu.

Ölmarkt

Die Ölpreise fielen am Dienstag um etwa 4%. Brent-Rohöl-Futures schlossen bei 109,87 US-Dollar/Fass, ein Rückgang von 4%. US-Rohöl schloss bei 102,27 US-Dollar mit einem Minus von 3,9%. Hauptgrund war die amerikanische Aussage, dass das fragile Waffenstillstandsabkommen mit dem Iran weiterhin gültig ist, zudem passierten zwei US-Frachtschiffe unter Begleitung von US-Zerstörern die Straße von Hormuz – obwohl die Vereinigten Arabischen Emirate berichten, dass sie gerade von iranischen Raketen und Drohnen angegriffen werden, der Iran dementiert jüngste Angriffe auf die VAE sowie das Passieren von Schiffen. Das Schifffahrtsunternehmen Maersk bestätigte, dass das unter US-Flagge fahrende Schiff „Alliance Fairfax“ den Golf verlassen hat.



Analysten weisen darauf hin, dass die Verkäufe teilweise von den optimistischen Aussagen der Trump-Regierung zum Waffenstillstand beeinflusst sind, jedoch eher eine technische Korrektur nach dem starken Anstieg der Ölpreise darstellen. Zurzeit warten Hunderte Schiffe darauf, die seit Ende Februar praktisch geschlossene Schlüsselwasserstraße zu passieren (die Straße von Hormuz trug einmal rund 20% zur globalen Ölversorgung bei), der Markt wartet auf den wöchentlichen Lagerbericht der Energy Information Administration, um die weitere Entwicklung abschätzen zu können.

Devisenmarkt

Der US-Dollar gab am Dienstag leicht nach, der Dollar-Index fiel um 0,03% auf 98,437. Der Markt bleibt angesichts der Lage im Iran zurückhaltend – trotz Kampfhandlungen zwischen den USA und dem Iran im Persischen Golf und gemeldeten Angriffen auf die VAE, erklärte die US-Regierung, dass das Waffenstillstandsabkommen weiterhin gültig sei.



Der Euro stieg um 0,1% auf 1,17005 US-Dollar, das Pfund legte um 0,1% auf 1,35510 US-Dollar zu. Der Yen fiel gegenüber dem US-Dollar um 0,4% auf 157,85, da Händler nach möglichen Interventionen vorsichtig blieben – Tokyo hatte letzte Woche etwa 35 Milliarden US-Dollar zur Intervention eingesetzt.

Die australische Zentralbank hat wie erwartet zum dritten Mal in Folge die Zinsen erhöht, der australische Dollar stieg um 0,3% auf 0,7187 US-Dollar, die Zentralbank hat die Inflationsprognose deutlich angehoben. Risiko-bezogene Währungen legten zu, der US-Dollar fiel gegenüber dem mexikanischen Peso um 0,8% und gegenüber dem südafrikanischen Rand um fast 0,7%.

Internationale Nachrichten

US-Präsident Trump erklärte auf Truth Social, dass angesichts der Forderungen aus Pakistan und anderen Ländern sowie den „großen Siegen“ der USA bei Militäraktionen gegen den Iran und den „wesentlichen Fortschritten“ bei den Verhandlungen mit iranischen Vertretern, alle Parteien im Einvernehmen beschlossen haben, den „Freedom Plan“ vorübergehend auszusetzen, während die vollständige Blockade weiterhin in Kraft bleibt. Trump erläuterte, dass dieser Schritt dazu dient, zu beobachten, ob letztlich eine Vereinbarung erzielt und unterzeichnet werden kann. Das bedeutet, dass die USA die maritime Blockade gegen den Iran fortsetzen, aber den „Freedom Plan“ – welcher den Schiffsverkehr durch die Straße von Hormuz steuert – pausieren, um Raum für diplomatische Verhandlungen zu lassen.



Laut CME „Fed Watch“: Die Wahrscheinlichkeit, dass die Fed die Zinssätze bis Juni unverändert lässt, liegt bei 96%, die Wahrscheinlichkeit für eine Zinssenkung um insgesamt 25 Basispunkte bei 4%. Bis Juli beträgt die Wahrscheinlichkeit, dass die Fed die Zinsen nicht verändert, 88,8%, für eine Zinssenkung um 25 Basispunkte 10,9%, für eine Senkung um 50 Basispunkte 0,3%. Bis September beträgt die Wahrscheinlichkeit, dass die Fed die Zinsen unverändert lässt, 74,6%, für eine Senkung um 25 Basispunkte 9%, für eine Senkung um 50 Basispunkte 0,2%. Bis Dezember beträgt die Wahrscheinlichkeit, dass die Fed die Zinsen unverändert lässt, 50%, für mindestens eine Zinssenkung um 25 Basispunkte 13,1%, für eine Zinserhöhung um 25 Basispunkte 36,9% (Vortag: 33,9%).



Am 5. Mai erklärte US-Außenminister Rubio auf einer Pressekonferenz, dass das US-Militär aktuell im Rahmen des „Freedom Plan“ die Schifffahrt im Bereich der Straße von Hormuz unterstützt, um die Navigation in dieser wichtigen internationalen Wasserstraße wieder zu ermöglichen. Er betonte, dass dies eine „defensive Aktion“ sei, die USA werden nicht proaktiv das Feuer eröffnen, aber im Falle eines Angriffs „mit tödlicher Kraft reagieren“. Ziel ist es, die Wasserstraße offen zu halten und sowohl Minen als auch Gebühren abzuschaffen. Auf wirtschaftlicher Ebene erklärte Rubio, dass die USA gleichzeitig „Maximum Pressure“-Maßnahmen gegen den Iran vorantreiben, darunter verstärkte Sanktionen und Blockaden. Rubio sagte, Präsident Trump bevorzuge weiterhin eine diplomatische Lösung. (CCTV Nachrichten)



Laut der iranischen Nachrichtenagentur Tasnim vom 5. Mai hat der Leiter des Präsidialbüros, Haji Mirsai, auf Gerüchte reagiert, wonach es Meinungsverschiedenheiten zwischen Präsident Pezeshkian und Kommandeuren der Islamischen Revolutionsgarden gebe, und dies klar verneint. Er sagte, dass in allen gemeinsamen Sitzungen Entscheidungen einstimmig getroffen werden, es gebe keine Differenzen. Früher am Tag hatte ein Regierungsbeamter jegliche Gerüchte über einen möglichen Rücktritt von Pezeshkian zurückgewiesen und erklärt, dies sei eine von einigen Medien lancierte Falschmeldung zur Erzeugung von Aufmerksamkeit. (Nachrichtenagentur Xinhua)



Iran hat offiziell ein neues Regime zur Kontrolle des Schiffsverkehrs durch die Straße von Hormuz implementiert. Alle Schiffe, die die Passage planen, erhalten eine E-Mail von info@PGSA.ir mit den Regeln und Vorschriften für den Transit. Schiffe müssen ihre Betriebsabläufe entsprechend anpassen und vor der Durchfahrt eine Erlaubnis erhalten. Diese Maßnahme ist Teil eines souveränen Kontrollsystems, das seit den frühen Kriegstagen unter iranischer Kontrolle in der Straße von Hormuz implementiert ist.



Die Sprecherin des russischen Außenministeriums, Zakharova, erklärte am 5. Mai, dass der Dialog- und Verhandlungsprozess im Persischen Golf ins Stocken geraten ist und alle Parteien größtmögliche Zurückhaltung und Ruhe zeigen sollten. Laut einer Erklärung auf der Website des Außenministeriums warnte Zakharova vor möglichen Provokationen durch Kräfte, die „versuchen, Friedensbemühungen zu untergraben“, und sagte, „jede Aktion“ könnte zu einem erneuten Ausbruch großstämmiger bewaffneter Konflikte im Persischen Golf führen. Zakharova betonte erneut, dass Russland stets politische und diplomatische Lösungen favorisiert und bereit ist, notwendige Unterstützung zu leisten.



Die US-Börsenaufsicht SEC schlägt eine Regeländerung vor, mit der Unternehmen künftig Halbjahresberichte im neuen Formular 10-S einreichen können, um der mittelfristigen Berichtspflicht gemäß dem Securities Exchange Act von 1934 nachzukommen. Dies würde die quartalsweisen Berichte im Formular 10-Q ersetzen. Zudem schlägt die SEC Anpassungen der Bilanzierungsregeln gemäß Regulierung S-X vor, um Halbjahresberichte zu erleichtern und die Regeln zur Aktualität von Finanzberichten zu vereinfachen.

Inländische Nachrichten

Mit Abschluss der Quartalsberichte der börsennotierten Unternehmen wird der Anpassungsweg der ausländischen Investoren sichtbar. Bis zum Ende des ersten Quartals dieses Jahres hielten QFII (qualifizierte ausländische institutionelle Investoren) besonders hohe Anteile an Banken, Elektronik und Telekommunikationsunternehmen. Im ersten Quartal verzeichnete der Elektroniksektor das größte Wachstum an Aktien – eine Zunahme von 745 Millionen Aktien; der Telekommunikationssektor das größte Wachstum beim Marktwert – um 10 Milliarden Yuan. Von ausländischen Institutionen befragte Experten meinen, dass die Widerstandsfähigkeit der chinesischen Wirtschaft und Finanzmärkte in diesem Jahr besonders deutlich wurde. Mit Unterstützung durch politische Instrumente soll das Wirtschaftswachstum im Bereich von 4,5% bis 5% bleiben und dem Aktienmarkt Unterstützung bieten. Gefragt sind Technologie, Energie, Rohstoffe sowie Branchen wie Medizin und Landwirtschaft, in denen sich die Gewinne deutlich verbessern dürften.