Informe diario de Bitget UEX｜Riesgo arancelario resurge; aumentan preocupaciones por IA; metales preciosos se disparan (24 de febrero de 2026)

I. Noticias Destacadas

Dinámica de la Reserva Federal

El gobernador de la Reserva Federal, Waller, ajusta ligeramente su postura dovish

• El gobernador de la Reserva Federal, Christopher Waller, señaló que los datos económicos de Estados Unidos muestran claras contradicciones, realizando una leve corrección a su postura dovish previa que se oponía repetidamente a los recortes de tasas.
• El empleo no agrícola de enero superó ampliamente las expectativas y, en los últimos seis meses, ha votado en contra del recorte de tasas dos veces; si los datos laborales de febrero mantienen el buen desempeño, apoyará la pausa en los recortes. Impacto en el mercado: aumenta la incertidumbre sobre la trayectoria de los recortes de tasas, lo que podría sostener el dólar a corto plazo, pero aumentar la volatilidad en la bolsa. Los inversores deben estar atentos a la validación de los próximos datos de empleo.

Commodities internacionales

Precios de metales preciosos rompen barreras clave

• El oro al contado superó los 5.200 dólares por onza, la plata al contado llegó a tocar los 89 dólares por onza, y el sector de metales preciosos mostró fortaleza generalizada.
• UBS prevé que la Reserva Federal recorte tasas dos veces antes de finales de septiembre; sumado a riesgos geopolíticos y escasez de suministro, el precio del oro podría alcanzar los 6.200 dólares a mitad de año. Impacto en el mercado: la incertidumbre arancelaria y la demanda de refugio seguro se combinan, convirtiendo a los metales preciosos en la principal herramienta de cobertura frente a la inflación y los riesgos de política para los inversores.

Política macroeconómica

Amenaza arancelaria de Trump aumenta y reaviva tensiones comerciales

• Trump advirtió que cualquier país que "juegue sucio" en acuerdos comerciales enfrentará aranceles más altos y está considerando aplicar aranceles por seguridad nacional a seis grandes industrias, incluyendo baterías y hierro fundido; el nuevo arancel global del 15% entra en vigor hoy.
• La Unión Europea suspendió la votación para aprobar el acuerdo comercial con EE.UU.; los demócratas propusieron un proyecto de ley para devolver ingresos por aranceles; Trump envió señales de distensión con Irán y se mostró más proclive a llegar a un acuerdo que a la guerra.
• Dinamismo adicional: el “Comité de Paz” de Trump analiza lanzar una stablecoin respaldada en dólares para Gaza con el fin de reconstruir la economía. Impacto en el mercado: el panorama del comercio global suma incertidumbre, aumentan las expectativas de presión de costos y ajustes en la cadena de suministro para las empresas, lo que representa una noticia negativa para los activos de riesgo a corto plazo.

II. Resumen del mercado

Desempeño de commodities & divisas

• Oro al contado: cae levemente un 0,01%, se mantiene por encima de 5.200 dólares
• Plata al contado: baja aproximadamente un 0,71%, tocando los 87,65 dólares
• Petróleo WTI: cae levemente un 0,1% a 71,04 dólares 
• Índice dólar: baja levemente un 0,03% a 97,7 

Desempeño de criptomonedas

• BTC: cae 3,22%, corrige y prueba soporte en 63.891 dólares
• ETH: baja 3,93%, retrocede junto a otros activos de riesgo hasta los 1.837 dólares aproximadamente
• Capitalización total de criptomonedas: cae alrededor de un 2,4% hasta 2,31 billones de dólares, el sentimiento de aversión al riesgo domina el mercado
• Situación de liquidaciones en el mercado: en 24H se liquidaron posiciones largas por 514 millones de dólares, monto total de liquidaciones supera los 611 millones

Desempeño de índices bursátiles estadounidenses

• Dow Jones: desciende 1,66%, fuerte caída de IBM genera presión continua
• S&P 500: cae 1,04%, afectado por aranceles y el doble impacto de la IA
• Nasdaq: baja 1,13%, el sector tecnológico es el principal lastre

Movimientos de gigantes tecnológicos

• Apple (AAPL): sube 0,6%, próximo a lanzar nuevos productos
• Microsoft (MSFT): cae más de 3,2%, se expande el “cuento de terror” sobre IA
• Google (GOOG): baja más de 1,1%, ajuste general en tecnología
• Amazon (AMZN): cae más de 2,3%, presión por aranceles y competencia
• Meta (META): baja más de 2%, sigue la tendencia del sector
• Nvidia (NVDA): sube 0,91%, expectativas de mayores envíos
• Tesla (TSLA): baja más de 3%, disminuye la preferencia por el riesgo

Causas principales: El riesgo arancelario resurge junto con el informe “Crisis inteligente 2028” de Citrini y el impacto de herramientas COBOL de Anthropic, lo que desata ventas de pánico en sectores relacionados con la IA.

Observación de movimientos sectoriales

Sector minero de oro sube más de 6%

• Acciones representativas: Kinross Gold (KGC) sube más de 6%, AngloGold Ashanti (AU) sube más de 6%
• Factores impulsores: gran subida del precio del oro, entrada masiva de fondos de refugio

Sector de pagos y fintech cae más de 5%

• Acciones representativas: American Express (AXP) baja más de 7%, Visa y Mastercard registran su mayor caída diaria reciente
• Factores impulsores: preocupación por el reemplazo masivo de empleos de oficina debido a la IA

Sector de medicamentos para adelgazar muestra fuerte divergencia

• Acciones representativas: Novo Nordisk (NVO) cae 16,43%, Eli Lilly (LLY) sube 4,86%
• Factores impulsores: CagriSema no alcanzó el objetivo primario de no inferioridad en estudios clínicos, destaca la ventaja competitiva de Eli Lilly

III. Análisis en profundidad de acciones individuales

1. IBM Corp - El impacto de herramientas de IA sobre negocios heredados clave

Resumen del evento: Anthropic anunció que su herramienta de programación con IA puede modernizar el lenguaje COBOL, amenazando directamente el negocio principal de mainframes de IBM, lo que provocó una caída de más del 13% en las acciones de IBM el lunes. Análisis de mercado: La opinión general entre instituciones es que la IA está acelerando el reemplazo de sistemas tradicionales, e IBM enfrenta dolores de transformación. Recomendación de inversión: Las empresas tecnológicas tradicionales deben acelerar la integración de IA o serán superadas por nuevos jugadores; se recomienda seguir de cerca el progreso de su negocio en la nube y de IA.

2. Hims & Hers Health - Guía para el Q1 por debajo de lo esperado

Resumen del evento: HIMS reportó ingresos de 617,8 millones de dólares en el Q4 de 2025, un 28% más interanual, e ingresos anuales de 2.3476 mil millones de dólares, un aumento del 59%, pero el EPS ajustado de 0,08 dólares fue menor que el del año anterior, y la guía de ingresos para el Q1 decepcionó, cayendo más del 8% en el after market. Análisis de mercado: Analistas señalan signos de desaceleración en el crecimiento de la telemedicina. Recomendación de inversión: La tendencia a largo plazo de la salud digital se mantiene, pero a corto plazo hay que prestar atención al riesgo de las guías; oportunidades de entrada pueden surgir en correcciones de valuación.

3. Novo Nordisk - Fracaso clínico de próxima generación de medicamentos para adelgazar

Resumen del evento: El producto de próxima generación de NVO, CagriSema, no logró alcanzar el objetivo primario de no inferioridad frente al tirzepatida de Eli Lilly en reducción de peso, provocando una caída del 16,43% en el precio de la acción de NVO; Eli Lilly subió casi 5% en sentido contrario el mismo día. Análisis de mercado: El liderazgo de Eli Lilly en el campo del tratamiento de la obesidad se refuerza aún más. Recomendación de inversión: Se intensifica la competencia en el sector de medicamentos para adelgazar, se recomienda priorizar empresas con mejores datos clínicos; NVO debe acelerar el desarrollo de nuevas líneas para afrontar la presión.

4. PayPal Holdings - Rumores de adquisición brindan soporte de valoración

Resumen del evento: Tras una caída de aproximadamente 46% en el precio de la acción durante el último año, PayPal ha despertado el interés de posibles compradores, incluyendo grandes competidores que consideran una adquisición total; tras activarse el “circuit breaker” en la rueda subió más de 5%, con una capitalización de mercado de unos 38.400 millones de dólares. Análisis de mercado: Las instituciones consideran que una posible fusión y adquisición sería un catalizador clave para la revalorización. Recomendación de inversión: El gigante de pagos se encuentra actualmente en un nivel de valoración bajo, lo que puede representar una oportunidad de compra; la tendencia a largo plazo de los pagos digitales sigue vigente.

5. ASML Holding - Importante avance en la tecnología de litografía EUV

Resumen del evento: La potencia de las fuentes de luz de litografía extrema ultravioleta (EUV) de ASML podría aumentar de 600 a 1.000 vatios, y la capacidad de procesamiento de EUV podría crecer de 220 a 330 obleas por hora antes de 2030. Análisis de mercado: Refuerza su posición de monopolio en el segmento de litografía de alta gama, beneficiando la expansión de capacidad de semiconductores impulsada por la IA. Recomendación de inversión: La demanda de computación impulsada por IA sigue creciendo rápidamente, los líderes en equipos de semiconductores tienen una sólida perspectiva de crecimiento a largo plazo, apropiados para posiciones de mediano a largo plazo.

IV. Novedades de proyectos cripto

1. El fundador de Ethereum, Vitalik Buterin, vendió más de 8.800 ETH en febrero.
2. En bitcoin, las liquidaciones de posiciones largas superaron los 210 millones de dólares en 24 horas, exponiendo los riesgos de un apalancamiento excesivo.
3. El monto total de liquidaciones en el mercado cripto superó los 500 millones de dólares, predominando las posiciones largas.
4. El precio de Ethereum cayó junto a otros activos de riesgo hasta cerca de los 1.900 dólares.
5. Bitcoin puso a prueba el soporte clave de 65.000 dólares, aumentando el sentimiento de pánico en el mercado.

V. Calendario de mercado para hoy

Horarios de publicación de datos

Eventos importantes

• Discurso sobre el Estado de la Unión de Trump: Todo el día - Enfoque en política comercial, situación con Irán y señales sobre planes de ahorro para la jubilación
• Nuevos aranceles del 15% entran en vigor oficialmente: Esta madrugada - Impacto en la cadena de suministro global
• Asamblea de accionistas de Apple: Hoy - Expectativa sobre nuevos productos y estrategia de IA

Opinión del Instituto de Investigación de Bitget:
La incertidumbre arancelaria y los “cuentos de terror” de IA a corto plazo deprimen el apetito por el riesgo. El lunes, todo Wall Street corrigió, con el Dow Jones cayendo 1,66% como líder negativo, mientras que los sectores tecnológico y financiero sufrieron la mayor presión. Los metales preciosos fueron los claros ganadores, con el oro superando los 5.200 dólares y la plata subiendo 6%, lo que refleja el rápido cambio hacia activos refugio. El petróleo cayó levemente, el índice dólar bajó levemente y el mercado cripto ajustó en sincronía, con liquidaciones de posiciones largas superiores a 500 millones. Analistas de bancos de inversión reconocidos consideran que los aranceles son más ruido a corto plazo, mientras que la lógica de crecimiento de la productividad por IA a largo plazo no ha cambiado; los datos de la Reserva Federal y el discurso de Trump serán los principales focos de atención hoy. Se recomienda que los inversores mantengan disciplina en sus posiciones durante la volatilidad, prioricen metales preciosos y activos tecnológicos de calidad, y aprovechen oportunidades de compra a largo plazo en caídas.

Descargo de responsabilidad: El contenido anterior ha sido recopilado mediante búsqueda con IA y solo validado manualmente para su publicación, no constituye recomendación de inversión alguna.